Магистерская диссертация на тему: Риск процентной ставки. Современное положение в сфере контроля банковского процентного

Введение

Любое коммерческое предприятие в своей деятельности постоянно сталкивается с различными рисками. Под рисками в данной работе подразумевается угроза финансовых потерь под воздействием как внутренних, так и внешних факторов. Среди наиболее важных финансовых рисков для банков принято выделять следующие виды рисков: кредитный, процентный, рыночный, валютный риски и риск ликвидности. В настоящее время органы банковского регулирования и коммерческие банки в странах с развитой финансовой системой рассматривают процентный риск как второй по важности (после кредитного риска) вне зависимости от размера капитала банка. Считается, что его влияние на капитал и прибыль банков возрастает. В России до недавнего времени процентному риску уделялось очень мало внимания. Между тем экономические данные показывают, что с процентным риском нужно считаться. В подтверждение этому можно привести следующие доводы. Начиная с осени 1996 года и вплоть до финансовых потрясений 1997 года единственным существенным макроэкономическим изменением в экономике России было постепенное и неуклонное снижение рыночных процентных ставок. Если взять такой показатель эффективности работы банка, как рентабельность капитала, то мы увидим, что по итогам первого квартала 1997 года средняя рентабельность капитала ста крупнейших банков России снизилась по сравнению с концом 1996 года с 45% до 24%, а средняя рентабельность ста пятидесяти малых и средних банков, проанализированных еженедельником "Аргументы и Факты", снизилась с 50% до 20%. В целом по всей банковской системе наблюдалось снижение рентабельности капитала в 2-2,5 раза.1

Таким образом, можно считать, что сильное снижение рентабельности капитала банков было обусловлено не чем иным, как неблагоприятным изменением рыночных процентных ставок.

Целью данной работы является анализ риска процентной ставки, как одного из основных банковских рисков, значительно влияющих на результат экономической деятельности. Конечно же, банк может выбрать такой вариант работы, при котором риск процентной ставки будет оказывать незначительное влияние. Но в таком случае банк не сможет приносить его владельцам максимальную прибыль, которая по сути является целью деятельности любого из ныне существующих коммерческих банков. Процентным риском можно и нужно эффективно управлять, а не уходит от него. Для этого в данной работе будут освящены основные методы анализа и контроля процентного риска.

И, перед тем как непосредственно перейти к изложению данного вопроса, автору хотелось бы еще раз отметить особую важность этой проблемы как для эффективного функционирования банковской системы в частности, так и экономики в целом.

Оглавление

- Введение 3-4

- Риск процентной ставки

- Современное положение в сфере контроля банковского процентного

- риска в странах с развитой финансовой системой

- Современное положение в сфере контроля банковского процентного

- риска в России

- Измерение процентного риска

- Методы анализа и контроля процентного риска

- Метод чистой стоимости

- Метод длительности

- Нейтрализация требований и обязательств

- Хеджирование процентного риска. 3

- Метод эффективной границы

- Организация системы анализа и контроля процентного риска

- Организационная структура

- Процедуры анализа и контроля

- Заключение 42

- Список литературы 43

Заключение

Итак, мы рассмотрелисущность процентноо риска и основные методы его анализа и контроля. Следует сказать, что ни один из методов не является главным, и ни один из них не дает стопроцентной защиты от процентного риска. Лишь применение всех этих методов в совокупности может свести последний к минимуму.

Для эффективного управления процентным риском необходимо создание в банках Комиссии по управлению активами и пассивами. К сожалению, в Российской практике такие комиссии имеют место лишь в крупных банках, где потери от колебания процентных ставок на рынке, могут быть существенны. В этом случае Комиссия по управлению активами и пассивами экономически оправдывает свое существование. В небольших же банках, затраты на содержание таких структур могут превышать возможные потери от процентного риска. Все это говорит о том, что прежде чем создавать такую комиссию, необходимо сопоставить расходы на ее содержание и возможные потери от колебания процентных ставок.

На сегодняшний день большинство российских банков согласны нести потери от колебания процентных ставок на рынке. Автором не было найдено ни одного источника, где бы рассматривалось управление процентным риском на примере отдельного банка. Отсутствие практической части отчасти было обусловлено этим, а также еще и тем, что этот вид риска динамичен, и статические цифры баланса не дают возможности анализа процентного риска.

Эта тема еще достаточна нова, и практически не рассмотрена в литературе. Но повышающийся интерес к данной прблеме, на взгляд автора, должен заитересовать исследователей данной областью.

Сам же автор, решил также не ограничиваться данной курсовой работой, и заниматься изучением этой проблемы и далее, но только в практическом ее аспекте.

Список литературы

1. Принципы управления риском процентной ставки. Документы Базельского комитета. Базель. Сентябрь. 1997. (Опубликован в газете Бизнес и банки 1998. №15, 17, 18,20)

2. Банковское дело: УчебникПод ред. О. И. Лаврушина. - М.: Инфра-М, 1995.

3. Финансовый менеджмент: УчебникПод ред. Е. С. Стояновой.- М.: Перспектива, 1999.

4. Горских И. И. Управление банковскими активами и рисками. Учебное пособие по курсу "Банковский менеджмент". - Обнинск: ИАТЭ, 1998.

5. Киселев В. В. Коммерческие банки в России: настоящее и будущее (Банковская политика. Регулирование и управление). - М.: Финстатинформ, 1998.

6. Роуз Питер С. Банковский менеджмент. - М.: Дело, 1997.

7. Беляков А. Проблемы управления процентным риском // Финансы и кредит. 1998. - №12

8. Виниченко И. Риск процентной ставки // Банковские технологии. 1998. - №5

9. Виниченко И. Анализ и контроль процентного риска // Банковские технологии. 1998. - №6

10. Дадашева О. Ю. Управление активами и пассивами Коммерческого банка // Бюллетень финансовой информации. 1996. - №12

11. Кононова Т. Управление рисками: хеджирование // Банковские технологии. 1997. - №10

12. Коротков П. А. Опыт и проблемы управления рисками в кредитных организациях // Деньги и кредит. 1997. - №7

13. Светлова С. Риски в банковской практике // Аудитор. 1997. - №2

14. Тучин П. И. Храните деньги в банке, "трехлитровой" // Аргументы и факты, 1997. - №18