Решение задач на тему: Денежно-кредитная политика Центрального банка России

Введение

Выбор валютной политики является одним из ключевых факторов в формировании сильной и устойчивой экономики развитой страны. Валютная политика представляет собой сложное сочетание мер, принимаемых правительством, для управления валютными отношениями как на внутреннем, так и на внешнем рынке. Ее основная цель заключается в том, чтобы учесть все изменения и тенденции на валютном рынке, а также достичь оптимального баланса во внутренних и внешних валютных отношениях. Важность данной темы состоит в том, что результативность валютной политики Центрального Банка (ЦБ) прямо связана с устойчивостью инфляционных процессов и влияет на экономическую стабильность страны, что имеет особое значение в послекризисный период. Один из ключевых факторов успешного экономического развития заключается в создании четкого механизма регулирования денежно-кредитных отношений, который позволяет Центральному банку воздействовать на деловую активность, контролировать операции коммерческих банков и обеспечивать стабильность денежного обращения. Действенный инструмент, который оказывает воздействие на экономику страны, но не нарушает суверенитет многих субъектов бизнеса, представляет собой денежно-кредитная политика. Несмотря на то, что она ограничивает рамки экономической свободы субъектов, без нее невозможно регулирование экономической деятельности вообще. Государство оказывает косвенное влияние на ключевые решения, принимаемые этими субъектами. Денежно-кредитная политика имеет своей конечной целью обеспечение стабильности цен, полной занятости и экономического роста. В рамках практической реализации этой политики возникает необходимость решать и другие, более узкие, но важные задачи, соответствующие текущим потребностям экономики страны. Необходимо всегда помнить о том, что денежно-кредитная политика является очень мощным и, следовательно, опасным инструментом. Она может быть использована для выхода из кризиса, но также может привести к ухудшению уже существующих отрицательных тенденций в экономике. Центральный эмиссионный банк государства является проводником денежно-кредитной политики. Чтобы добиться положительных результатов, необходимы основательные решения, которые вынимаются на высшем уровне после тщательного анализа ситуации и рассмотрения альтернативных воздействий денежно-кредитной политики на экономику государства. Центральный банк играет ключевую роль в обеспечении стабильности экономики через свою денежно-кредитную политику. В России сегодня ведется активная, осмысленная и эффективная денежно-кредитная политика, которая направлена на достижение ряда целей. В первую очередь, это минимизация инфляции, которая является важным фактором для устойчивого экономического роста. Кроме того, Центральный банк также стремится поддерживать устойчивые курсовые соотношения валютного курса, исходя из экономической обоснованности.

Одним из главных направлений денежно-кредитной политики является стимулирование развития экспорта и импортозамещающих производств. Это позволяет стране увеличить свой экспорт и снизить зависимость от импорта, что положительно влияет на торговый баланс. Также важной задачей является пополнение валютных резервов страны, что обеспечивает финансовую устойчивость и возможность проведения международных операций без проблем.

Очевидно, что без эффективной и разумной денежно-кредитной политики экономика не могла бы функционировать в полной мере. В России, благодаря работе Центрального банка, достигается оптимальное сочетание мер, направленных на снижение инфляции, поддержание курсовых соотношений и стимулирование развития производства. Это существенно способствует укреплению экономической системы и повышению благосостояния граждан. Цель настоящего исследования заключается в исследовании эффективных мер, принимаемых Центральным Банком на различных этапах экономических реформ, а также в определении дальнейших шагов, которые следует предпринять, и инструментов для проведения денежно-кредитной политики. Данная задача достаточно сложна и требует тщательного анализа. Анализ денежно-кредитной политики, которую осуществляет Центральный Банк Российской Федерации, является целью данного исследования. В процессе выполнения этой цели будет решено несколько задач, включая: В данной курсовой работе будет рассмотрены основные функции и операции Центрального банка Российской Федерации, а также его роль в денежно-кредитном регулировании экономики.

Далее будет изучено понятие и цели денежно-кредитной политики.

В конечном итоге будет осуществлен анализ денежно-кредитной политики, проводимой ЦБ РФ.

Целью исследования данной курсовой работы является изучение Центрального банка Российской Федерации и его денежно-кредитной политики.

Оглавление

- Введение

- Центральный банк российской федерации и денежно-кредитная политика 1.1 Основные функции ЦБ РФ и его роль в денежно-кредитном регулировании экономики

- Понятие и цели денежно-кредитной политики

- Основные инструменты и методы денежно-кредитной политики Глава 2. Анализ денежно-кредитной политики ЦБ РФ

- Количественные ориентиры денежно-кредитной политики на 2012-2013 гг

- Анализ денежно-кредитной политики ЦБ РФ 2008-2013 гг

- Заключение

- Список использованной литературы

Заключение

Анализируя текущую экономическую ситуацию и прогнозируя перспективы развития, Банк России принимает решения в области денежно-кредитной политики с учетом важности достижения целевых ориентиров по инфляции в будущем. При этом, важную роль играют как внутренние, так и внешние факторы, влияющие на экономическое развитие и инфляционные процессы. Весь четвертый квартал прошлого года потребительские цены росли с более высоким темпом, чем было запланировано, достигнув к концу года значения в 6,6%. Кроме того, необходимо учесть, что в первой половине 2013 года с большой вероятностью инфляция останется выше 6%. Банк России, учитывая возможное воздействие несоблюдения цели инфляции на ожидания экономических субъектов, рассматривал этот фактор как источник риска для инфляции. Однако в указанный период произошло замедление роста инфляции - мы наблюдали стабилизацию цен на широкий спектр товаров и услуг, а также замедление роста цен на товары, не относящиеся к продовольственным. Согласно данным Банка России, нет инфляционного давления со стороны совокупного спроса, так как совокупный выпуск остается примерно на уровне своего потенциала. Однако, все еще существуют опасности снижения экономической активности в среднесрочной перспективе. Замедление темпов экономического роста в России может быть обусловлено несколькими факторами. Во-первых, внешний спрос не развивается быстрыми темпами, что оказывает неблагоприятное влияние на экономику страны. Восстановление мировой экономики проходит медленно, и это сказывается на экспорте российских товаров и услуг.

Во-вторых, инвестиционная активность также нестабильна. Инвесторы не всегда готовы вкладывать деньги в развитие производства, что тоже ограничивает темпы роста экономики. Без значительных инвестиций реализация проектов снижается, что в конечном счете влияет на общую экономическую ситуацию.

Кроме того, динамика потребительских расходов не является стабильной. Ограниченный рост доходов населения и перспектива замедления кредитной активности приводят к уменьшению спроса на товары и услуги. При низком уровне покупательской активности экономика страны не может достичь высоких темпов роста.

Вместе все эти факторы создают негативное влияние на российскую экономику и возможное замедление ее темпов роста. Однако в целом совокупный спрос не станет основным фактором, оказывающим давление на инфляцию. Снижение темпов роста денежного предложения будет оказывать сдерживающее воздействие на инфляцию. Банк России в пределах периода с октября 2012 года по январь 2013 года учитывает ожидаемые внутренние и внешние макроэкономические тенденции, а также балансирует риски. в декабре 2012 года был сохранен характер денежно-кредитной политики без внесения изменений. Неизменность направленности денежно-кредитной политики подтверждена фактом отсутствия изменений в этой сфере в указанный период. С целью сокращения колебаний процентных ставок на денежном рынке и улучшения эффективности механизма передачи процентной политики, Совет директоров Банка России принял решение о внесении изменений в ставки по рублевым сделкам "валютный своп" и депозитным операциям на фиксированных условиях. Таким образом, ставка по рублевым сделкам "валютный своп" будет уменьшена с 6,75% до 6,5%, а ставка по депозитным операциям Банка России повысится с 4,25% до 4,5%.

Принятые меры направлены на укрепление границы процентного коридора Банка России и сужение его диапазона, что позволит ограничить волатильность процентных ставок на денежном рынке. Также, это усилит эффективность механизма процентного канала III, который играет важную роль в монетарной политике Банка России. Банк России осуществляет денежно-кредитную политику, и в ходе ее реализации было принято решение уменьшить ширину процентного коридора до 200 базисных пунктов. Более того, границы этого коридора теперь являются симметричными относительно минимальной ставки по аукционам краткосрочного предоставления ликвидности.

Список литературы

Нормативные акты:

1. Федеральный закон от 10.07.2002 № 86-ФЗ "О Центральном Банке Российской Федерации (Банке России)" (ред. от 26.04.2007) // Источник: http://www.cbr.ru

2. Федеральный закон от 22.04.1996 № 39-ФЗ "О рынке ценных бумаг" (ред. от 06.12.2007, с изм. и доп. от 01.01.2008) // Источник: <http://www.cbr.ru>

. Федеральный закон от 10.12.2003 N 173-ФЗ (ред. от 06.12.2011)"О валютном регулировании и валютном контроле" (с изм. и доп., вступающими в силу с 01.01.2012)

. Инструкция ЦБ РФ №1 от 30.01.1996 "О порядке регулирования деятельности кредитных организаций" // Источник: http://www.cbr.ru

. Положение Банка России от 29.07.1998 № 46-П "О территориальных учреждениях Банка России" // Источник: http://www.cbr.ru

. Основные направления единой государственной денежно-кредитной политики на 2009 год и период 2010 и 2011 годов // <http://www.cbr.ru/today/publications_reports/>

Литература

7. Белоглазова Г.Н. Деньги, кредит, банки. Учебник/ Под ред. Г.Н. Белоглазовой. - М.: Юрайт-издат, 2009.

8. Булатов А.С. Экономика. Учебник.3-е изд., перераб. и доп. /Под ред д-ра экон. наук проф.А.С. Булатова. - М.: Юристъ, 2010. - 896с.

. Галицкая С.В. Деньги. Кредит. Финансы. / С.В. Галицкая. - М.: Экзамен, 2009. - 224 с.

. Голубович А.Д. Кулагин М.В., Миримская О.М. Валютные операции в коммерческих банках. - М.: АО "Менатеп-информ", 2011. - 240 с.

. Государственное регулирование национальной экономики: Учебное пособие для высших учебных заведений экономического профиля/ В.П. Орешин; МГУ - Москва, 2009

. Лаврушин О.И. Деньги, кредит, банки. - М., 2005. С.5

. Масленников В.В. Зарубежные банковские системы. - М.: Элит-2000; 2001. С.52.

. Матвеева Т.Ю. Макроэкономика: Курс лекций для экономистов. - М., 2001. С.46.

. Родзинский Ю.Л. Банковская деятельность. Регулирование и надзор. Сравнительный анализ денежно-кредитного регулирования и контроля США и России. - СПб.: "Альфа", 2000. С.22.

. Симановский А.Ю. Надзорные и контрольные функции Банка России: краткий экскурс // Деньги и кредит, 2001, № 5. С.16.

. Тютюнник А.В. Банковское дело. - М.: Финансы и статистика, 2008. С.32.

. Тосунян Г.А. Теория банковского права. Том 1. - М.: Юристъ, 2002.

. Финансы, деньги, кредит: Учебник /Под ред. О.В. Соколовой. - М.: Юристъ, 2010. - 784 с.

. Шенаев В.Н., Наумченко О.В. Центральный банк в процессе экономического регулирования. - М.: Консалтбанкир, 2004. С.6.

. Четыркин Е.М. Финансы: Учебник / Е.М. Четыркин. - М.: Дело, 2010. - 400с.

22. Портал о мировой экономике. Виды монетарной политики. Преимущества и недостатки монетарной политики. [Электрон. ресурс] - Режим доступа: http://ereport.ru/articles/macro. - Дата доступа: 12.05.13 г.

. Официальный сайт Центрального Банка России. [Электрон. ресурс] - Режим доступа: http://www.cbr.ru/ - Дата доступа: 18.05.13 г.