Решение задач: Задача по предмету финансово-экономические расчёты

Для решения данной задачи необходимо использовать формулу для расчета фьючерсного контракта на основе безрисковой процентной ставки.

Итак, цена фьючерсного контракта на евро составляет 63,72 рубля, безрисковая процентная ставка на рубль составляет 10% годовых, на евро – 6,75%, обменный спот-курс 63,01 рубля за евро.

По формуле расчета фьючерсного контракта:

F = S * (1 + r₤) / (1 + r₽)

где F - цена фьючерсного контракта, S - обменный спот-курс, r₤ - процентная ставка на евро, r₽ - процентная ставка на рубль.

Подставляя известные значения в данную формулу, получаем:

63,72 = 63,01 * (1 + 0,0675) / (1 + 0,10)

Далее необходимо выразить неизвестную величину - срок фьючерсного контракта, которую будем искать. Для этого преобразуем формулу и получим:

Срок = ((S * (1 + r₤) / F) - 1) / r₽

Подставляем известные значения и рассчитываем срок фьючерсного контракта на евро:

Срок = ((63,01 * (1 + 0,0675) / 63,72) - 1) / 0,10 ≈ 2,37 месяца.

Таким образом, фьючерсный контракт на евро заключен на срок около 2,37 месяцев. Этот расчет позволяет оценить оптимальный срок заключения контракта с учетом текущих цен, процентных ставок и обменного курса. Важно учитывать все факторы, влияющие на финансовые операции, чтобы принимать обоснованные решения и минимизировать риски.