Дипломная работа на тему: Правление финансовым состоянием предприятия

Введение

Вступление в рыночные отношения коренным образом изменило условия функционирования предприятий. Предприятия, для того чтобы выжить, должны проявить инициативу, предприимчивость и бережливость с тем, чтобы повысить эффективность производства и прибыльности. В противном случае они могут оказаться на грани банкротства.

В рыночных условиях залогом выживаемости и основой стабильного положения предприятия служит его финансовая устойчивость и получение прибыли. Данная ситуация отражает такое состояние финансовых ресурсов, при котором предприятие, свободно маневрируя денежными средствами, способно путем эффективного их использования обеспечить бесперебойный процесс производства и реализации продукции, а также по его расширению и обновлению.

Определение границ финансового состояния предприятий относится к числу наиболее важных экономических проблем в условиях перехода к рынку, поскольку если предприятие финансово устойчиво, платежеспособно, то оно имеет преимущества перед другими предприятиями того же профиля в привлечении инвестиций, в получении кредитов, в выборе поставщиков и подборе квалифицированных кадров.

Кроме того, такое предприятие не вступает в конфликт с государством и обществом по перечислению налогов и неналоговых платежей, по выплате заработной платы, дивидендов, возврату кредитов и процентов по ним.

Финансовая устойчивость является отражением стабильного превышения доходов над расходами, обеспечивает свободное маневрирование денежными средствами предприятия и путем эффективного их использования способствует бесперебойному процессу производства и реализации продукции. Поэтому финансовая устойчивость формируется в процессе всей производственно-хозяйственной деятельности и является главным компонентом общей устойчивости предприятия.

Таким образом, видно, какую значимость имеет оценка финансового состояния предприятия, и что данная проблема является наиболее актуальной в нашей стране, при переходе к развитой рыночной экономике.

Целью данного дипломного проекта является анализ и оценка текущего финансового состояния предприятия, и разработка возможных рекомендаций по его улучшению или совершенствованию. В соответствии с определенной целью к решению определены следующие задачи:

- изучение теоретических аспектов финансового состояния;

- анализ финансового состояния на анализируемом предприятии;

- выявление проблем в деятельности предприятия;

- разработка плана мероприятий по укреплению финансово- хозяйственной деятельности предприятия.

Предметом исследования является - система финансового состояния.

Объектом изучения финансового состояния в данном дипломном проекте является предприятие ОАО "Свердловэнергоремонт" - это бывшее структурное подразделение ОАО "Свердловэнерго" в процессе реформирование российской энергетики выделившееся в отдельное предприятие.

В ходе проведения данной работы использовались различные методы исследования:

-монографический;

-балансовый;

-экономико - статистический и др., позволившие справиться с поставленными задачами.

Теоретической базой исследования стали работы известных ученых: Баканова Л.Е., В.В.Ковалева, В.Я.Горфинкеля, Э.А.Маркарьяна, Е.С.Стояновой, Г.В.Савикой, А.Д.Шеремета, а также материалы периодической печати, такие как: "Финансовый директор", "Российский экономический журнал", "Вопросы экономики" и др. Практическую основу работы составили документы срочной и текущей отчетности ОАО "Свердловэнергоремонт".

В процессе написания данного дипломного проекта были использованы учебники и учебные пособия по теории финансового анализа, статьи в ведущих бухгалтерских и финансовых изданиях, открытые публикации с различных Интернет - сайтов, а так же материалы, собранные в период прохождения преддипломной практики в ОАО "Свердловэнергоремонт".

Период исследования - 2004, 2005, 2006 годы.

Для решения вышеперечисленных задач была использована информационная база, а именно:

- Бухгалтерский баланс (ф. №1 по ОКУД)

- Отчет о прибылях и убытках ( ф. №2 по ОКУД)

- Приложение к бухгалтерскому балансу ( ф. №5 по ОКУД).

Структура работы построена следующим образом: в первом разделе работы исследованы проблематика и теоретические аспекты финансового состояния предприятия в рыночных условиях, во втором разделе работы проведен анализ финансового состояния объекта исследования, в третьем разделе дипломного проекта предложены мероприятия по повышению финансового состояния предприятия.

Практическая значимость работы состоит в том, что предложенные мероприятия могут быть внедрены на предприятии, что будет способствовать оптимизации системы финансового состояния.

Оглавление

- Введение

- Теоретические аспекты финансового состояния в рыночных условиях 1.1 Экономическая сущность финансового состояния предприятия

- Методы оценки финансового состояния. Система показателей, отражающих финансовое состояние

- Основные направления повышения финансового состояния

- Нормативно-правовое регулирование деятельности организации РАЗДЕЛ 2. Анализ финансового состояния ОАО Свердловэнергоремонт

- Краткая экономическая характеристика предприятия

- Анализ имущества предприятия

- Анализ финансовой устойчивости

- Анализ ликвидности и платежеспособности

- Анализ финансовых результатов

- Анализ рейтинговой экспресс - оценки РАЗДЕЛ 3. Мероприятия по повышению финансового состояния ОАО Свердловэнергоремонт

- Заключение

- Список используемой литературы

Заключение

Проведение анализа финансового состояния является залогом успеха предприятия в рыночных условиях, поскольку после его проведения можно будет определить его конкурентноспособность, потенциал в деловом сотрудничестве, оценить, в какой степени гарантированы экономические интересы самого предприятия и его партнеров по финансовым и другим отношениям. Также после проведения подобного анализа деятельности предприятия можно определить основные пути его улучшения, что является необходимым элементом управления предприятия.

Цель работы - разработка возможных рекомендаций по улучшению или совершенствованию финансового состояния на ОАО "Свердловэнергоремонт" - достигнута на основе решения следующих задач:

- изучение теоретических аспектов финансового состояния;

- анализ финансового состояния на анализируемом предприятии;

- выявление проблем в деятельности предприятия;

- разработка плана мероприятий по укреплению финансово- хозяйственной деятельности предприятия.

В первом разделе были исследованы проблематика и теоретические аспекты финансового состояния предприятия в рыночных условиях.

Во втором разделе данной работы проведен анализ финансового состояния объекта исследования, который показал следующие результаты:

1. Предприятие в отчетном году работало успешно. Выручка от реализации за анализируемый период выросла на 13%, а чистая прибыль возросла почти в 2 раза или на 46%. Негативным моментом является увеличение себестоимости на 80,35% и издержек обращения на очень существенную величину - на 46 % или на 437 т.р.

2. Анализ активов показал, что за отчетный период стоимость имущества предприятия увеличилась на 1145326 тыс. руб. или на 19,44%. Рост активов произошел, в основном. За счет увеличения текущих активов на 1316328 тыс. руб., в точности таких статей, как производственные запасы, краткосрочные финансовые вложения.

Пассивная часть баланса увеличилась за счет роста собственных средств на 1939192 тыс. руб., т.е на 75,94%, в т.ч. за счет:

- добавочного капитала на 325650 тыс. руб., в 12 раз;

- нераспределенной прибыли на 1612133 тыс. руб.

А также за счет увеличения заемного капитала на 525134 тыс.руб., в основном за счет роста кредиторской задолженности на 484712тыс.руб. и прочих краткосрочных обязательств на 45178 тыс.руб.

2. Предприятие не является абсолютно - ликвидным. Соотношение текущих платежей и поступлений не удовлетворяет условию абсолютно ликвидного баланса. Причиной снижения ликвидности явилось то, что краткосрочная задолженность увеличивалась более высокими темпами, чем денежные средства, хотя она может быть погашена за счёт дебиторской задолженности. Предприятие располагает очень большим объёмом свободных ресурсов, формируемых за счёт собственных источников, но, тем, не менее, постоянно нуждается в денежных средствах на счете, так как все деньги после поступления на расчетный счет сразу уходят на погашение краткосрочных обязательств, выплату заработной платы и т.д.

3. Остальные коэффициенты финансовой устойчивости и платёжеспособности находятся в норме. Поэтому, работая над "больными статьями баланса", к которым относятся: денежные средства; кредиторская задолженность и др., предприятие сможет восстановить свою платёжеспособность достаточно легко. Это подтверждает и рассчитанный коэффициент платёжеспособности, который получил значение больше 1 и перспективная ликвидность, которую показывает третье и четвёртое неравенство при анализе ликвидности баланса.

4. На предприятии все показатели расчета деловой активности ведут к увеличению за весь анализируемый период. Рассчитав же период оборота запасов, дебиторской и кредиторской задолженности, выяснили, что все 3 коэффициента ведут к снижению, что характеризует предприятие с положительной стороны.

5. В результате расчетов показателей рентабельности выявили, что существенное значение на деятельность предприятия оказала выручка, она возросла за 2005 год на 8518912 т.р. и за 2006 год на 10574526 т.р. Темп ее роста составил-200,17% за весь анализируемый период. Это в свою очередь свидетельствует о том, что рентабельность всех показателей довольно высокая. Темп роста рентабельности продаж - 207,79% в свою очередь превышает темпы роста выручки от продаж - 200,17%, что говорит о благоприятной тенденции в деятельности предприятия.

6. Проведя экспресс - оценку, определили, что лишь коэффициент менеджмента ниже нормального ограничения, что снижает эффективность управления предприятием, но в целом расчет рейтингового числа значительно выше нормы, что говорит об "удовлетворительной" работе предприятия.

7. В качестве мероприятий, способствующих повышению эффективной деятельности ОАО "Свердловэнергоремонт" были предложены следующие:

- снижение себестоимости и издержек обращения за счёт пересмотра политики в области выбора поставщика

- снижение кредиторской и дебиторской задолженности. В качестве одного из вариантов уменьшения дебиторской задолженности и сокращения сроков оборачиваемости оборотных средств было предложено спонтанное финансирование, т.е. определение скидок покупателям за сокращение сроков расчета.

- повышение объемы продаж за счет проведения рекламной компании;

- расчет экономического эффекта от внедрения всех указанных выше мероприятий показал, что мероприятия по управлению финансовым состоянием принесут ОАО "Свердловэнергоремонт" в 2007 году следующие результаты: от снижение дебиторской задолженности и найма специалиста, предприятие получит сумму в размере 219168,75тыс.руб.; от снижение постоянных и переменных затрат на 20%, предприятие получит прибыль - 617,6тыс.руб.; увеличение объема продаж на 20% принесет предприятию прибыль в размере 7630827,8тыс.руб.; отдача от рекламной деятельности за год составит - 8138435тыс.руб.

Таким образом общий суммарный эффект от предложенных мероприятий составил: 8329325,65тыс.руб.

Но для того, чтобы правильно и рационально решить данные проблемы и провести соответствующие мероприятия предприятию необходимо следовать четко составленной финансовой стратегии.

Список литературы

1. Гражданский Кодекс Российской Федерации часть 1 от 21 октября 1994 года № 51-ФЗ (в ред. Федерального закона от 10. января 2003 г. № 15- ФЗ) и часть 2 от 26 января 1996 г. № 14 - ФЗ.

2. Методические указания по проведению анализа финансового состояния организаций. Приказ Федеральной службы России по финансовому оздоровлению и банкротству от 23.01.2001 г.

3. Налоговый Кодекс Российской Федерации (часть 1 и 2) от 5 августа 2000 г. № 117 - ФЗ (ред. Федерального Закона от 7 июля 2003г. № 104-ФЗ).

4. О формах бухгалтерской отчетности организаций. Приказ Министерства финансов РФ от 22 июля 2003 г. №67н.

5. Об акционерных обществах. Закон РФ № 208-ФЗ.

6. Об утверждении порядка оценки стоимости чистых активов акционерных обществ. Приказ Министерства финансов РФ №10н, ФКЦБ № 03-6/ пз от 29 января 2003г.

7. Указ президента РФ " Об утверждении перечня стратегических предприятий и стратегических акционерных обществ" от 4 августа 2004г. №1009.

8. Федеральный закон РФ от 08.08.2001№ 129-ФЗ "О государственной регистрации юридических лиц".

9. Федеральный закон РФ от 21.11.96 г. № 129- ФЗ "О бухгалтерском учете".

10. Федеральный закон "О государственных финансах" от 14.11.2002г. №161-ФЗ (в ред. от 08.12.2003 г.).

11. Андронов В.В. Корпоративное предпринимательство / В.В. Андронов.- М.: Экономика,2003.- 309с.

12. Акофф Р. Планирование будущего корпорации/ Р.Акофф.-М.: Прогресс, 2002.- 192с.

13. Анализ финансового состояния и инвестиционной привлекательности предприятия: Учеб.пособие/ Э.И Крылов, В.М Власова, М.Г. Егорова и др.- М.: Финансы и статистика, 2003.-192с.

14. Артеменко В. Г., Беллендир М. В. Финансовый анализ. М.: ДиС, 2002.-224с.

15. Астафьев В. П. Анализ устойчивости фирмы. М.: Ось, 2004.-264с.

16. Баканов М. И. , Шеремет А. Д. Теория экономического анализа. М.: Финансы и статистика, 2004.-172с.

17. Балабанов И. Т. Основы финансового менеджмента. М.: Экономика, 2004.-526с.

18. Бланк И.А. Финансовый менеджмент. В 2-х томах.- Киев: "Ника- Центр", "Эльга", 2004.-651с.

19. Борисов А.Б. Большой экономический словарь.- М.: Книжный мир, 2003.- 895 с.

20. Вещунова Н. л., Фомина Л. Ф. Бухгалтерский учет на предприятиях различных форм собственности. М.: Магис, 2003.- 122с.

21. Гиляровская Л.Т., Ендовицкий Д.А. Финансово-инвестиционный анализ и аудит коммерческих организаций. Воронеж: Изд-во Воронеж. гос. ун-та,2001.-318с.

22. Графов А.В. Оценка финансово - экономического состояния предприятия. // Финансы. - 2004. - № 7. - 265с.

23. Домбровская И.А., Малышев Ю.А. Адаптация управления государственным унитарным промышленным предприятием к условиям рынка: институциональный аспект.- Екатеринбург, 2005.-287с.

24. Дронов Р.И., Резник А.И., Бунина Е.Н. Оценка финансового состояния предприятия. // Финансы. - 2003. - № 4.-316с.

25. Ефимова О. В. Анализ финансовых результатов и эффективности использования имущества. // Бухгалтерский учёт. 2002.- №. 1.- 256с.

26. Камышанов П.И. Бухгалтерский учет и аудит. М. ПРИОР, 2004.- 188с.

27. Ковалев В.В. Анализ финансового состояния и прогнозирование банкротства. СПб, 2003.- 326с.

28. Ковалёв В. В. Введение в финансовый менеджмент. М.: Финансы и статистика, 2006. - 767с.

29. Кондраков Н.П. Бухгалтерский учет. М.: ИНФРА-М, 2003.- 147с.

30. Колчина Н.В. Финансы предприятий. М.: Финансы и статистика, 2003.-412с.

31. Крейнина М. Н. Финансовое состояние предприятия. Методы оценки. М.: ИКЦ "ДиС", 2004.- 344с.

32. Крылов В.И, Власова В.М, Егорова и др.- М.: Финансы и статистика, 2003.- 192с.

33. Любушин Н.П. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебное пособие.- 2-е изд., перераб. И доп.- М.: ЮНИТИ- ДАНА, 2005.-448с.

34. Любушин Н.П., Лещева В.Б., Сучков Е.А. Теория экономического анализа: Учебно-методический комплекс/ Под ред. проф. Н.П. Любушина.-М.: Юристъ, 2002.-215с.

35. Малышев Ю.А. Теоретические аспекты институциональных отношений: сущность и механизм действия: Препринт/ Ю.А. Малышев. Екатеринбург: Институт экономики Уро РАН,-2005.-253с.

36. Маркарьян Э.А., Герасименко Г.П., Маркарьян С.Э. Экономический анализ хозяйственной деятельности.- М.: Феникс, 2005.-560 с.

37. Маркарьян Э.А., Герасименко Г.П., Маркарьян С.Э. Финансовый анализ: Учебное пособие.-4-е изд., испр.-М.: ИД ФБК-ПРЕСС, 2003.-224с.

38. Радионова В.М., Шлейников В.И. Финансовй контроль.- М.: "ИД ФБК-ПРЕСС", 2002.-312с.

39. Росс С. Основы корпоративных финансов. /перевод с английского под общей ред. Д.э.н., проф. Шлепова Ю.В./ С. Росс, Р. Весстерфилд,Б. Джордан-М.,2000.-720с.

40. Савицкая Г. В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. Мн.: Экоперспектива, 2003.-679с.

41. Семенова О.П. Как оценить финансовое состояние организации и угрозу банкротства. // Налоговый вестник. - 2004. - № 10.- 441с.

42. Словарь по экономике. Пер. с англ. под ред. П.А. Ватника. СПб.: Экономическая школа. 2001.-715с.

43. Финансовый менеджмент: Российская практика.- 2-е издание, доп. и перераб. Е.С. Стояновой.- М.: Перспектива, 2005.-392с.

44. Финансовый менеджмент: Учебное пособие / Под ред. Е.И. Шохина.- М.: ИД ФБК-ПРЕСС, 2003.- 408с.

45. Финансы предприятий: Учебник / Под ред. Н.В. Колчиной.- М.: Финансы, ЮНИТИ, 2004.- 413 с.

46. Финансы организаций (предприятий): учебное пособие/ А.Н. Гаврилова, А.А Попов.- М.: КНОРУС, 2005.-576с.

47. Шеремет А.Д., Негашев Е.В. Методика финансового анализа. М.: ИНФРА-М,2000г.-292с.

48. Шеремет А. Д. , Сайфулин Р. С. Финансы предприятий. М.: ИНФРА -М., 2003.-216с.

49. Шредер Н.Г. Анализ финансовой отчетности.- М.: Издательство "Альфа- Пресс". 2006.- 176с.

50. Шуляк П.Н. Финансы предприятия: Учебник. 3- изд. М.: ИД "Дашков и К", 2002.-178с.

51. Яблукова Р.В. Финансовый менеджмент в вопросах и ответах: учебное пособие. - М.: ТК Велби, Изд-во Проспект, 2005. - 256 с.

52. Быкова Е.В. Регулирование массы и динамики прибыли. // Финансы.- 2004.- №4.-112с.

53. Варианты использования временно свободных средств. // Финансовый директор.- 2004.- №12.-98с.

54. Варианты разработки финансовой стратегии. // Финансовый директор.-2007.-№4.

55. Вахрушина Н. Как управлять оборотными активами // Финансовый директор.- №1.- 2005.-111с.

56. Зарук Н., Винничек Л. Управление финансовой устойчивостью предприятий // Энергетический вестник, 2004.- №12.-98с.

57. Клейнер Г.Б. От теории предприятия к теории стратегического управления/ Г.Б. Клейнер// Российский журнал менеджмента 2003.- Т.1, №1.

58. Клейнер Г.Б. Системная парадигма и теория предприятия/ Г.Б. Клейнер// Вопросы экономики.- 2002.-№2.

59. Комаха А. Эффективное управление кредиторской задолженностью// Финансовый директор, №11, 2003.

60. Некипелов А.Д. О стратегических установках и экономической политики федеральных властей/ А.Д. Некипелов // Российский экономический журнал.-2004.-№56.

61. Осипенко О.В. Формирование институтов корпоративной сферы: российский опыт/ О.В. Осипенко// Российский экономический журнал.-2004.-№9-10.

62. Рекомендации по управлению дебиторской задолженностью. // Финансовый директор.- 2005.-№5.

63. Рекомендации по управлению кредиторской задолженностью. // Финансовый директор.-2007.-№3.

64. Фащевский В.Н. Финансы предприятий- особенности и возможности укрепления// Экономист- 1999.- №1.

65. Gallagher Т.J., Andrew J.D. Financikal Management: Principles and Practice HaLL, 2003.

66. Weston J.F., Copeland Т.Е. Managerial Finance, 9th еd. Dryden, HBJ, 1992.

67. www.1с-audit.ru

69. www.buh.ru - Ковалев В.В. Анализ финансово-хозяйственной деятельности: логика и содержание.

71. www.cfin.ru - Савчук В. П. Финансовый анализ деятельности предприятия. Учебное пособие.

74. www.rao-ees.ru - сайт РАО "ЕЭС России"

75. www.permenergo.ru - сайт ОАО ЭиЭ "Свердловэнерго".

76. Бухгалтерский баланс (ф. №1 по ОКУД)

77. Отчет о прибылях и убытках ( ф. №2 по ОКУД)

78. Приложение к бухгалтерскому балансу ( ф. №5 по ОКУД).