Дипломная работа на тему: Место и роль кредитных организаций с участием иностранного капитала в банковской системе

Введение

Усиление взаимной экономической зависимости всех стран ведет к расширению сферы международных финансовых отношений, возрастанию объема операций на финансовых рынках, увеличению валютных потоков из одних стран в другие.

В ближайшем будущем финансовой глобализации нет реальной альтернативы. Финансовая глобализация может менять свои формы, механизмы реализации и проявления, но при этом она будет оставаться постоянной составляющей мировых экономических процессов. Будущее финансовой глобализации связано с расширением форм, методов и инструментов регулирования глобального финансового рынка. Основными участниками этого процесса являются национальные государства, международные финансовые организации, транснациональные банки и компании. Россия в некоторой степени недавно вступила на путь финансовой глобализации, поэтому обсуждения преимуществ и недостатков этого процесса в нашей стране носят особенно острый характер, выдвигая зачастую полярные рекомендации' для создания конкурентных преимуществ нашей страны на мировой рынке.

Наиболее существенные проявления финансовая глобализация нашла в развитии банковского сектора. Наряду с крупнейшими нефинансовыми транснациональными компаниями (ТНК) все более определяющую роль в мировой экономике стали играть финансовые ТНК. Их список, начиная с 2005 г., публикует Конференции ООН по торговле и развитию (ЮНКТАД) в "Докладе о мировых инвестициях".

Время от времени в российской научной и деловой литературе поднимается вопрос о преимуществах и недостатках допуска на рынок филиалов иностранных банков. И хотя в ходе переговоров по присоединению к Всемирной Торговой Организации (ВТО) недопуск филиалов на российский рынок отстоять удалось.

Россия относится к числу стран с умеренно либеральной политикой в отношении доступа иностранного капитала: российское законодательство не содержит в себе серьезных ограничений для деятельности здесь иностранных банков. Вместе с тем, западные финансовые институты добиваются еще большей либерализации финансового рынка России, а российское банковское сообщество традиционно демонстрирует протекционистские взгляды.

Конкурентные преимущества иностранных банков и их влияние на российскую экономику в целом, и на состояние ее банковской системы, в частности, недостаточно глубоко изучены в российской экономической литературе.

Кроме того, актуальность данного исследования заключается в том, что "незрелость" национальной банковской системы России является существенным сдерживающим фактором на пути достижения амбициозных задач превращения нашей страны в одно из ведущих государств мира не только за счет военной составляющей, но и за счет экономической мощи.

Целью исследования является анализ влияния деятельности иностранных банков на экономику России, а также оценка последствий присутствия иностранного капитала в российской банковской системе.

Для достижения вышеуказанной цели были поставлены следующие задачи:

анализ места иностранных банков и их роли в российской

экономике;

классификация иностранных банков в соответствии с выбранными критериями;

определение ключевых преимуществ и недостатков иностранных банков в российской банковской системе;

оценка воздействия иностранного капитала, проникающего в экономику через банковскую систему, на макроэкономику России;

анализ влияния иностранных кредитных организаций на конкурентную среду на российском банковском рынке;

практический анализ полученных теоретических выводов на основе реального финансового положения ключевых банков-нерезидентов в российской банковской системе.

Оглавление

- Введение

- Позиции иностранных банков в российской экономике 1. Законодательные основы деятельности банков с иностранным капиталом

- Классификация банков с иностранным участием в уставном капитале

- Позиции иностранных банков в современной российской экономике Глава 2. Влияние деятельности иностранных банков на экономику РФ

- Влияние банков-нерезидентов на институциональную среду России

- Влияние иностранных банков на российских потребителей банковских услуг

- Проблема допуска филиалов иностранных банков на российский рынок Глава 3. Влияние банков с участием иностранного капитала на развитие банковской системы РФ

- Роль иностранных банков в финансовых кризисах в России

- Конкурентные преимущества иностранных и российских банков Заключение

- Приложения

- Список использованной литературы

Список литературы

Первое. Чистые активы почти не изменились, что свидетельствует о том, что масштабы бизнеса российских "дочек" не сократились (см. таблицу 4).

Второе. В октябре 2008г. основную часть активов составляли вложения в кредитный портфель, т.е. банки видели в российской экономике относительный "островок спокойствия". Однако с развитием кризисных тенденций и в России, банки стали менее охотно кредитовать российских заемщиков, увеличивая операции с нерезидентами (зачастую - на межбанковском рынке со структурами материнской компании) - см. таблицу 5.

Таблица 5

Динамика кредитного портфеля / межбанковские кредиты, предоставленные нерезидентам (в % от чистых активов) крупнейших банков со 100%-ным иностранным участием в капитале

Наименование банка

01.10.2008 (% от чистых активов)

01.10.2009 (% от чистых активов)

Изменение % (текущий год)

Райффайзенбанк

ЮниКредитБанк

БСЖВ

Ситибанк

32 / н.д.

Третье. Структура привлеченных средств не менялась - все также значительны привлечения от нерезидентов. Однако стоит отметить важную тенденцию превращения данных кредитных организации из нетто- кредиторов в нетто-заемщиков на рынке межбанковского кредитования - см. таблицу 6.

Таблица 6

Доля привлечения средств от нерезидентов в структуре пассивов крупнейших банков со 100%-ным иностранным участием в капитале

Наименование банка

01.10.2008 (в%)

01.10.2009 (в%)

Изменение (процентных пунктов)

Райффайзенбанк

ЮниКредитБанк

БСЖВ

Ситибанк

На основе данных тенденций можно сделать важный вывод: в кризисный период иностранные банки (помимо того, что усиливают спад, прекращая кредитования в той же степени, что и локальные банки) предоставляют дополнительную возможность для инвестирования местным субъектам, не имеющим корреспондентских отношений: используя инструмент МБК и выводя средства за рубеж, такие банки в некоторой степени снимают страновые риски с банковской системы.

При этом финансовое положение самих иностранных банков остается относительно стабильным, что создает дополнительные инвестиционные возможности для российский банков, компаний и физических лиц, имеющих трудности в выборе оптимальной стратегии в условиях кризиса.

Важно также отметить, что иностранные кредитные организации ведут себя как рациональные агенты экономических отношений, поэтому в значительной степени их действия опираются на дополнительные возможности в случаи возникновения кризисные тенденций.

В возникновении системных банковских кризисов заметную роль играют факторы внешнеэкономического характера. В начале 80-х XX века годов банковские кризисы во многих развивающихся странах были вызваны падением цен на нефть и другие основные товары их экспорта. Большое значение имело удорожание обслуживания внешнего долга в результате резкого повышения процентных ставок в западных странах. Кризисам предшествовал быстрый рост внешнего долга развивающихся стран вследствие увеличения заимствований на международном рынке капиталов. Удорожание стоимости рыночного рефинансирования и девальвация национальных валют привели к неплатежеспособности ряда банков. Глубину и продолжительность кризиса увеличивала проводившаяся правительствами многих стран инфляционная денежно-кредитная и фискальная политика и неадекватность системы банковского надзора.

Следует отметить, что в 90-е годы XX века банковские кризисы повторились практически в тех же странах, но в еще больших масштабах, несмотря на принятые в свое время меры по укреплению банковского надзора и улучшение макроэкономической ситуации.

Возникновению банковских кризисов могут способствовать также недостатки в надзоре и регулировании банковской системы. Так, непродуманная политика лицензирования банков, слабый надзор и невысокая квалификация менеджмента банков привели к банкротствам банков во многих странах. По результатам анализа банковских кризисов, проведенного экспертами Всемирного банка, недостатки регулирования и надзора в подавляющем большинстве стран явились одной из главных причин развития кризисной ситуации.

В случае возникновения внутренних шоков иностранные банки оказывают стабилизирующее воздействие на банковскую систему принимающей страны, так как оценивают риски в глобальном масштабе и в меньшей степени реагируют на панические настроения на рынке. В тоже время иностранные кредитные организации продолжают функционировать наравне с местными кредитными организациями в условиях глобальных кризисов до тех пор, пока принимающий рынок является для них относительным "оплотом стабильности".

Российская банковская система не так сильно пострадала от кризиса по следующим причинам:

несильная вовлеченность российских банков на рынки производных финансовых инструментов и ипотечных ценных бумаг США;

поддержка крупнейших банков со стороны акционеров (как иностранных инвесторов, так и государства);

достаточно хорошие финансовые показатели деятельности в докризисный период;

отсутствие значительной концентрации деятельности в определенных секторах экономики (ни один из банков не имел экспозицию на сектор экономики более 20%).

Более того, экспертом ОЭСР отмечается значительная устойчивость дочерних иностранных банков, работающих в России: безусловно, риск оттока иностранного капитала в кризисный период существует в любой экономике (в случае нежелания или неготовности материнской компании поддерживать дочерний банк). Однако опыт текущего кризиса демонстрирует, что некоторые материнские компании также использовали в определенные периоды свои "дочки" в качестве доноров.

Так, например, банк Дж.П.Морган Банк Интернешнл - небольшой банк в России, с основной специализацией на инвестиционные операции. На 01.10.2009 г. собственные средства банка составляли 9,8 млрд, (более 50% пассивов), рентабельность работы высокая. Основной источник фондирования - межбанковские кредиты, привлекаемые от российских банков (около 35% чистых пассивов), при этом основное размещение - около 75% чистых активов - межбанковские кредиты, выданные нерезидентам, то есть фактически финансирование головной структуры.

Похожая ситуация и у Дойче банка: собственные средства составляют 10,3 млрд, руб., или 26,1% пассивов, рентабельность работы высокая, прибыль за три квартала 2009 года составила 2,2 млрд. Ресурсная база банка диверсифицирована, средства привлекаются на рынке межбанковского кредитования, и от ЦБ, и от предприятий, и от нерезидентов. Основное размещение - также межбанковские кредиты, выданные нерезидентам (более 50% чистых активов).

В подтверждение заявленной тенденции можно также привести множество банков-нерезидентов.

Чтобы не потерять конкурентные преимущества, банки должны постоянно совершенствовать свои операции и услуги, внедрять более прогрессивные структуры управления, которые позволяли бы гибко реагировать на изменяющиеся внешние условия и одновременно обеспечивали бы качество деятельности, контроль издержек и эффективности.

В качестве примера приведем деятельность Ситибанка: деятельность банка носит универсальный характер. Диверсификация ресурсной базы хорошая. Банк, практически, не зависит от средств материнской структуры (привлечение МБК от нерезидентов на 01.10.09 составляло всего 2,3% чистых пассивов), что связано, помимо прочего, с достаточно долгой историей развития бизнеса в современной России. Основные источники привлечения - средства предприятий, физических лиц, нерезидентов - юридических лиц.